Kategorien von Cash-Prognosen: Kurzfristprognosen und langfristige Cash-Prognosen
Cash-Prognosen oder -Budgets sind das Hauptinstrument des Cash-Managements. Sie können in zwei Kategorien unterteilt werden: kurzfristige Cash-Prognosen und langfristige Cash-Prognosen.
Die Trennlinie zwischen kurzfristigen Cash-Prognosen und langfristigen Cash-Prognosen beträgt normalerweise ein Jahr, obwohl diese Unterscheidung etwas willkürlich ist.
1. Kurzfristprognosen:
Kurzfristige Prognosen oder Cash-Budgets, die von Unternehmen regelmäßig erstellt werden, sind hilfreich bei:
i) Schätzung des Bargeldbedarfs,
ii) Planung einer kurzfristigen Finanzierung
iii) Einplanung von Zahlungen im Zusammenhang mit Investitionsprojekten,
iv) Planung von Materialkäufen
v) Entwicklung von Kreditrichtlinien und
vi) Überprüfung der Richtigkeit langfristiger Prognosen.
Unternehmen verwenden mehrere kurzfristige Vorhersagen von unterschiedlicher Länge und Detailgenauigkeit, um den unterschiedlichen Anforderungen gerecht zu werden.
Die üblicherweise verwendeten Designs für kurzfristige Cash-Prognosen sind:
i) Ein Jahr in Quartale oder Monate geteilt,
ii) ein in Monate geteiltes Viertel und
iii) ein Monat in Wochen aufgeteilt.
Bestätigen Sie, von Hand gedrückt mit einer Liquiditätskrise, kann sogar eine wöchentliche Cash-Prognose erstellt werden, die in Tage unterteilt ist. Hier ist hervorzuheben, dass diese verschiedenen Formate unterschiedlichen Zwecken dienen und nicht als sich gegenseitig ausschließend betrachtet werden.
Die Hauptmethode der kurzfristigen Cash-Prognose ist die Methode der Ein- und Auszahlungen. In manchen Fällen wird die Methode der angepassten und nicht der Einkommensrechnung angewendet, obwohl diese Methode hauptsächlich für die langfristige Cash-Prognose verwendet wird.
Einnahmen- und Auszahlungsmethode:
Die nach dieser Methode erstellte Cash-Prognose zeigt den Zeitpunkt und die Höhe der erwarteten Einzahlungen und Auszahlungen über den Prognosezeitraum. Es beinhaltet alle erwarteten Einnahmen und Auszahlungen, unabhängig davon, wie sie in der Buchhaltung klassifiziert werden.
Die Einzahlungen und Auszahlungen sowie die Grundlage für deren Schätzung sind in der folgenden Tabelle dargestellt:
Aus der obigen Tabelle ist klar ersichtlich, dass die Einnahmen- und Zahlungsmethode der Cash-Prognose Informationen über den geschätzten Umsatz, den Produktionsplan, den Einkaufsplan, den Finanzierungsplan und das Investitionsbudget enthält. Der wichtigste Input im gesamten Prozess ist natürlich der geschätzte Umsatz, da verschiedene Geschäftspläne eng mit dem geschätzten Umsatz zusammenhängen.
Vorteile:
Diese Methode hat folgende Eigenschaften:
1. Sie liefert ein vollständiges Bild der erwarteten Cashflows.
2. Es ist ein solides Instrument, um die täglichen Transaktionen des Tages zu kontrollieren.
Nachteile:
Es hat die folgenden Nachteile:
1. Ihre Zuverlässigkeit wird durch Verzögerungen bei der Erhebung oder plötzliche Nachfrage nach hohen Zahlungen und andere ähnliche Faktoren beeinträchtigt.
2. Es gibt kein klares Bild von wichtigen Veränderungen in der Bewegung des Gesellschaftskapitals, insbesondere in Bezug auf Vorräte und Forderungen.
2. Langfristige Cash-Prognosen:
Langfristige Cash-Prognosen werden in der Regel für einen Zeitraum von 2 bis 5 Jahren erstellt und dienen dazu, einen ungefähren Überblick über den Finanzierungsbedarf eines Unternehmens und die Verfügbarkeit eines investierbaren Überschusses in der Zukunft zu geben. Langfristige Cash-Prognosen sind hilfreich bei der Planung der Ausgaben für Investitionsprojekte und der Planung langfristiger Mittel.
Während die Einnahmen- und Auszahlungsmethode theoretisch für die Erstellung der Langfristprognose verwendet werden kann, wird im Allgemeinen die Methode der angepassten Nettoertragsmethode verwendet.
Angepasste Nettoeinkommensmethode:
Diese Methode der Cash-Prognose, die der Kapitalflussrechnung ähnelt, versucht, den Bargeldbedarf des Unternehmens zu einem späteren Zeitpunkt abzuschätzen und anzugeben, ob dieser Bedarf aus internen Quellen gedeckt werden kann oder nicht. Ein Format zur Erstellung der Prognose für das angepasste Nettoeinkommen ist in der folgenden Tabelle dargestellt. Die zur Erstellung der angepassten Nettoergebnisprognose erforderlichen Informationen werden hauptsächlich aus den Unternehmensbudgets abgeleitet.
Der Hauptvorteil der Methode der addierten Nettogewinnprognose für die Cash-Prognose besteht darin, dass sie die Änderungen des Betriebskapitals genau beobachtet und das Unternehmen in die Lage versetzt, seinen Finanzierungsbedarf zu antizipieren. Sein Hauptnachteil besteht darin, dass der Cashflow nicht verfolgt werden kann, obwohl er ein hervorragendes Instrument ist, um die kumulativen Auswirkungen der Fondsströme aufzuzeigen.
