Erforderliche Schritte für die Vorhersage des Finanzbedarfs: 4 Schritte

Folgende Schritte sind für die Prognose der finanziellen Bedürfnisse erforderlich:

Schritt 1. Welche Bilanzpositionen variieren direkt mit dem Umsatz?

Nehmen Sie an, dass die Vermögenswerte und Verbindlichkeiten direkt mit den Verkäufen variieren.

Schritt 2. Drücken Sie die Bilanzpositionen, die direkt vom Umsatz abhängen, als Prozentsatz des Umsatzes (Rs 5, 00.000).

Bei jedem Umsatz von 1 Rs werden die Vermögenswerte um 1 Rs erhöht. Diese Erhöhung muss finanziert werden. Es wird angenommen, dass die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen von Lieferanten finanziert werden, die Kredite zur Verfügung stellen und somit 10% der neuen Mittel bereitstellen. Die Firma muss für 90% jeder Verkaufs- Rupie zusätzliche Finanzierung aus internen oder externen Quellen finden. Wenn der Umsatz von 500.000 Rupien auf 600.000 Rupien erhöht werden soll, sind neue Mittel in Höhe von 90.000 Rupien (= 100.000 Rupien Umsatzsteigerung x 90%) erforderlich.

Schritt 3. Wie viel der erforderlichen Finanzmittel (90.000 Rupien) kann intern aus dem operativen Geschäft finanziert werden?

Da der Verkaufserlös 600.000 Rupien betragen wird und die Gewinnspanne 10% beträgt, beträgt der Gewinn 60.000 Rupien. Davon sind 15.000 Rs für Dividenden erforderlich (Rs 60.000 x 25% Dividendenausschüttung). Damit stehen dem Nettoeinkommen 45.000 Rupien zur Verfügung, um einen Teil der zusätzlichen Umsätze zu finanzieren.

Schritt 4. Wie viel des Finanzierungsbedarfs muss extern finanziert werden?

Wenn 45.000 Rupien des Gesamtbedarfs von 90.000 Rupien intern bereitgestellt werden, müssen 45.000 Rupien von externen Quellen bezogen werden.

Die in dieser Abbildung dargestellten Beziehungen können durch die folgende Formel ausgedrückt werden:

Erforderliche externe Mittel = (A / TR) (S) - (B / TR) (S) - bm (Q) wobei

A / TR = Vermögenswerte, die sich spontan mit dem Gesamtumsatz oder Umsatz als Prozentsatz des Gesamtumsatzes oder Umsatzes erhöhen

B / TR = die Verbindlichkeiten, die sich spontan mit dem Gesamtumsatz oder Umsatz als Prozentsatz des Gesamtumsatzes oder Umsatzes erhöhen

S = Veränderung des Gesamtumsatzes oder Umsatzes; m = Gewinnmargenverkäufe b = Ergebnisretention; Q = für das Jahr projizierte Gesamteinnahmen Erforderliche externe Mittel = (Rs. 500.000) (- Rs. 100.000) (- Rs. 500.000)

[Rs 50.000 / Rs 500.000] - (-Rs 100.000)

- (75%) (10%) (600.000 Rupien)

= Rs 45.000 (wie oben berechnet)

Zusammenfassend ist die Beziehung zwischen Umsatz und Vermögen die Schlüsselfrage bei der Prognose des Finanzierungsbedarfs. Die in dieser Abbildung verwendete Formel kann auf unterschiedliche Weise verwendet werden, indem die Annahmen geändert werden.