Abwicklung von Transaktionen am Devisenmarkt
Die Abwicklung von Finanztransaktionen in allen Ländern erfolgt aufgrund der geografischen Verteilung zwischen den Ländern der Welt durch die Unterstützung eines drahtgebundenen und neuesten Kommunikationssystems.
Banken auf der ganzen Welt nutzen das neueste Telekommunikationsnetzwerk namens SWIFT. Das SWIFT-Netzwerk unterstützt die Übermittlung von Informationen in Bezug auf Nachrichten und unterstützt die Abwicklung von Transaktionen durch die Unterstützung elektronischer Clearinghäuser, wie beispielsweise CHIPS mit Sitz in New York.
Schnell:
Die Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications (SWIFT) ist eine Genossenschaftsgesellschaft mit Sitz in Brüssel, Belgien, und etwa 250 Banken in Europa und Nordamerika sind Mitglieder derselben.
Das als SWIFT genannte Kommunikationsnetzwerk unterstützt die Verknüpfung von mehr als 25.000 Finanzinstituten und Intermediären auf der ganzen Welt, um die internationalen Finanztransaktionen abzuwickeln. Der Identifizierungscode wurde den teilnehmenden und registrierten Finanzintermediären zugewiesen.
Ein solcher Kennungscode würde von jedem registrierten Finanzintermediär während des Übermittlungsprozesses der Nachricht verwendet. Während der Übertragung von Informationen in Bezug auf Transaktionen werden sie immer durch die zentral verbundenen Betriebszentren in Brüssel, Amsterdam und Culpeper, Virginia, geleitet.
Um das Funktionieren zu erleichtern, wurde in jedem Land ein regionaler Verarbeiter eingerichtet, und jede registrierte Mitgliedsnachricht wird zuerst an das regionale Zentrum und wiederum an den Hauptverarbeiter übermittelt.
Die Vorteile des SWIFT-Systems werden in Form einer schnellen Abrechnung von Transaktionen zusätzlich zu den Validierungsanweisungen und Dokumentationsverfügbarkeit gesehen, da es ein elektronisches System ist, das die Verarbeitung und Übermittlung von Daten, Nachrichten und Informationen innerhalb von Sekunden erfolgt. SWIFT ist sowohl sparsam als auch prompt. Nur wenige ausgewählte Banken in Indien sind Mitglieder von SWIFT. Das regionale Bearbeitungszentrum Indiens befindet sich in Mumbai.
Chips:
Das Clearing House Interbank Payment System (CHIPS) ist ein elektronisches Zahlungssystem. Es wurde 1971 gegründet und ist im Besitz von 12 privaten Geschäftsbanken, die die New York Clearing House Association bilden. CHIPS ist das weltweit größte Devisen-Zahlungssystem, das den internationalen Handel weltweit unterstützt.
CHIPS ist ein System, das praktisch auf der ganzen Welt existiert. Es ist kein physischer Geldaustausch von einem Ort zum anderen erforderlich. Normalerweise werden die Transaktionen abgerechnet und das Netting erfolgt, je nach Situation.
Die Funktionsweise der CHIPS-Vereinbarung wird im Folgenden mit einer hypothetischen Transaktion erläutert: Bank of Baroda, die ein Dollarkonto bei der HSBC Bank, New York, unterhält, verkauft 1 Mio. USD an die Dena Bank und ein Dollarkonto bei der Bank of Japan.
Abbildung 1.1 erläutert, wie Abrechnungen von Transaktionen durchgeführt werden:
Der Prozess:
1. Über das SWIFT-Netzwerk wird die Dena Bank die Bank of Japan darüber informieren, dass sie das Konto der Dena Bank belasten und der Bank of Japan 10 Millionen Yen mit der Bitte um Überweisung des gleichen Betrags auf dem Girokonto überweisen muss Bank von Baroda.
2. Aufgrund der eingegangenen Anweisung belastet die Bank of Japan das Konto der Dena Bank mit 10 Millionen Yen. Die Bank of Japan schickt CHIPS das Äquivalent des elektronischen Schecks zur Gutschrift des Kontos der HSBC Bank. Das CHIPS wird die Überweisung der Bank of Japan an die HSBC Bank noch am selben Tag verbuchen.
3. Die Mitgliedsbanken melden CHIPS während des Tages eine große Anzahl solcher Transaktionen. Wie bereits in der Eastern Time um 16.30 Uhr wird die Nettoposition jedes registrierten Mitglieds erreicht. Die Überweisung erfolgt durch Fed Wire an die betreffende Bank um 18.00 Uhr (Eastern Time).
4. Die HSBC Bank bestätigt, dass die Bank of Baroda über das SWIFT-Netzwerk einen Kredit erhalten hat.
Es wird darauf hingewiesen, dass die Abwicklung von Transaktionen auf dem New Yorker Devisenmarkt in zwei Stufen erfolgt.
Zuerst die Freigabe bei CHIPS und das Erreichen der Nettoposition für jede Bank.
Zweitens die Übertragung von Bundesmitteln für die Nettoposition.
Die realen Salden werden von Banken nur bei Federal Reserve Banks (Fed Funds) gehalten und die Transaktion ist erst abgeschlossen, wenn Fed-Geldmittel transferiert werden. CHIPS hilft dabei, den Abgleich zu beschleunigen und die Anzahl der Einträge zu reduzieren, die durch die Übergabeleitung geleitet werden.
Chaps:
Clearing House Automated Payment System (CHAPS) ist ein elektronisches Zahlungssystem in London. CHAPS arbeiten nach der gleichen Methode wie die CHIPS. Sie bietet den Mechanismus für die tägliche Abwicklung zahlreicher Transaktionen zwischen Mitgliedsbanken in London und assoziierten Banken mit anderen Ländern.
Drahtvorschub:
Die Federal Reserve Banks der Vereinigten Staaten haben das Fed-Wire-System weiterentwickelt, um den Bedarf an inländischen Zahlungen, Überweisungen zwischen Banken und die Weitergabe an andere Händler oder Parteien zur Abwicklung von Transaktionen zu befriedigen. Die Transaktionen am New Yorker Devisenmarkt werden über das Fed-Wire-System abgewickelt.
Fed Wire ist ein Kommunikationsnetzwerk, das die Computer von mehr als 7.000 Banken mit den Computern der Federal Reserve Bank verbindet. Dieses System bietet Garantien für die Abwicklung aller Transaktionen in Form von Zahlungseingängen und -zahlungen, unabhängig von dem Scheitern einer der beiden Parteien an der Transaktion.
